[23bb007872] Bijlage 1 behorende bij 23bb007871 over Investeringspropositie ‘Publiek-private aanpak op werkgelegenheid via SIF-R’
Tekst van het document
De volgende taken worden uitgevoerd door de
bepaald, worden alle besluiten van de Algemene
fondsadministrateur:
vergadering genomen met volstrekte meerderheid van
^
bewaren van alle formele documenten van het fonds;
de uitgebrachte stemmen. Het ter Algemene vergadering
^
bewaren van alle formele documenten met betrek
uitgesproken oordeel van de voorzitter omtrent de uitslag van een stemming is beslissend.
king tot genomen investeringen door het fonds; ^
bijhouden van een participantenregister;
^
opvragen van kapitaalstortingen;
De volgende besluiten kunnen slechts worden genomen
^
opstellen van uitkeringsberichten;
in een Algemene vergadering, waarin ten minste,
^
periodiek opstellen van individuele kapitaaloverzich-
vijfenzeventig procent (750X)) van de stemmen is vertegenwoordigdjuridische fusie; ^
juridische splitsing;
^
omzetting;
^
statutenwijziging;
^
ontbinding;
^
inbreng door een Lid, zoals bedoeld in Artikel 18 lid 2 van deze statuten.
Fondsadministratie
ten. ^
panten in de TCS Investment Room; ^
^
^
archiveren;
^
verzorgen van de financiële administratie;
^
opstellen van het financiële gedeelte van de kwartaal rapportages;
^
opstellen van de jaarrekening en de publicatie daarvan;
^
investeerders is een online portal uitgerold waar altijd de laatste fondsinformatie staat.
begeleiden van de jaarvergadering van participan ten;
halfjaarrapportage op en verifieert het kwalitatieve gedeelte. SIFR heeft een vaste relatiemanager en voor
verspreiden van management en financiële rappor tages aan de participanten;
CSC Global Financial Markets is de gecontracteerde fondsadministrateur, stelt het financiële gedeelte van de
actualiseren van gegevens van het fonds en partici
voorbereiding en begeleiding van de accountants controle;
^
opstellen van de diverse verplichte rapportages aan toezichthouders (AFM en DNB).
18
2.6. EXIT- EN FONDSLIQUIDATIESTRATEGIE
Indien er geconverteerd wordt dan is de looptijd afhan
De exit strategie kent twee lagen. Ten eerste de exit
kelijk van de exit mogelijkheden op termijn.
strategie van de individuele ondernemingen, waar SIFR
De fondsmanager zal in de financieringsovereenkomst
in investeert. Ten tweede de exit strategie van het fonds.
nadere afspraken vastleggen over de exit-strategie en prikkels inbouwen om tot een verkoop van aandelen te
Exit strategie op ondernemingsniveau
kunnen komen binnen de fondsperiode.
De meest voorkomende exit strategieën op ondernemingsniveau zijn:
Exitstrategie op fondsniveau en liquidatie
^
Aflossing van de lening
SIFR is een closed-end fonds met een termijn van 10
^
Verkoop van het (geconverteerde) belang aan een
jaar, welke op voordracht van de manager nog twee
financiële partij;
keer met een jaar verlengd kan worden. Na de looptijd
Verkoop van het (geconverteerde) belang aan de
van het fonds is de inleg en het daarop behaalde
zittende aandeelhouders;
resultaat terugbetaald aan de investeerders.
^
Het portefeuilleplan omvat een investeringsperiode van Naast deze actieve exit strategieën wordt ook rekening
5 jaren en is gebaseerd op een gemiddeld financieel
gehouden met faillissementen van ondernemingen
portefeuillerendement over een periode van 10 jaren
waarbij niets tot een deel van de investering wordt
van netto 2 a 307o per jaar (na portefeuillerisico’s en
teruggekregen.
aftrek van kosten). Als SIFR succesvol is en aantoonbaar maatschappelijke
Op investeringsniveau is de exit strategie afhankelijk
impact enerzijds en financieel rendement anderzijds
van de toegepaste financieringsstructuur van de
gelijk op laten lopen, dan zullen de investeerders in
investering. In het geval van
SIFR een vervolgfonds willen lanceren.
(converteerbare achtergestelde) leningen is de gemiddelde looptijd vijf jaar. Hiermee is de exit termijn ook gedefinieerd.
3.Nadere toelichting schuldenstrategie SIFR en inzet middelen Gemeente Rotterdam
Voor SIFR wordt een aanvraag gedaan van EUR 2,5 mln.
3.1 HUIDIGE SITUATIE EN AANLEIDING
aan de Gemeente Rotterdam.
SCHULDENSTRATEGIE SIFR Rotterdam is de ‘schuldenhoofdstad’ van Nederland met 51.000 huishoudens met schuldproblemen. Dit zijn
Bereik reguliere Betalingsregeling via schuldhulpverlening Grip op Geldzaken; In beeld maar uitva in SHV keten; 4,8vo
zowel huishoudens met problematische schulden1 en huishoudens met hoog risico dat schuldproblemen
Lopende
oplopen tot problematische schulden. Slechts 1070 van deze groep huishoudens ontvangt reguliere schuld
Lopende regeling
hulpverlening van de gemeente Rotterdam. Daarnaast is 570 wel in beeld gekomen bij de gemeente met een financiële hulpvraag, maar heeft dit niet tot schuldhulpverlening geleid. Daartegenover staat dat
Niet in beeld;
85,47o
857 van de huishoudens met schuldproblemen hele maal niet in beeld is. Zie figuur hiernaast.
De Kredietbank Rotterdam kan jaarlijks 2.000-2.500 huishoudens ondersteunen met schuldbemiddeling of -sanering. Om ervoor te zorgen dat huishoudens worden toegelaten tot de Kredietbank en alle formaliteiten op orde hebben, is het Expertise Team Financiën opgezet. Dat team helpt huishoudens om te voldoen aan de toelatingscriteria van de Kredietbank.
1 (Een problematische schuldsituatie is de situatie waarin te voorzien is dat een natuurlijke persoon schulden niet zal kunnen blijven afbetalen of is gestopt met afbetalen. In ieder geval een situatie waarin niet binnen 36 maanden alle openstaande vorderingen betaald kunnen worden (met een betalingsregeling)” (NWK, 2021). Deze definitie wordt gehanteerd in de Wet gemeentelijke schuldhulpverlening (Wgs).
De potentie in de stad ten aanzien van benodigde
Additionele dienstverlening is nodig, waarmee in
financiële ondersteuning is veel groter dan de inrichting
Rotterdam meer huishoudens worden geholpen en
van het huidige gemeentelijke dienstverlenings-
waarmee ook de ‘niet-willers’ en de ‘niet-kunners’
apparaat. Daarnaast zijn er grote groepen
worden geholpen. Rotterdammers met schulden
‘niet-willers’ en ‘niet-kunners’: Rotterdammers die ofwel
kunnen op deze manier gebruikmaken van reguliere
niets (meer) met de overheid te maken willen hebben
schuldhulpverlening van de gemeente Rotterdam en
omdat ze door de overheid in de problemen zijn geko
van ondersteuning van een aantal geselecteerde private
men; of Rotterdammers die om tal van redenen geen
en maatschappelijke partijen.
schuldhulp kunnen krijgen, bijvoorbeeld omdat de schuld niet erg genoeg is, of omdat ze moeite hebben
Daarnaast is meer schuldhulp nodig: vernieuwd
met het gereedmaken van alle overzichten.
perspectief voor de toekomst, zodat ze niet nogmaals
De wijkpartijen en sociale ondernemers hebben het
in de schulden terecht komen. Voor de ene persoon
vertrouwen van deze doelgroep. Wijkpartijen zijn vaak
is dat werk; voor de andere persoon begint dat met
al jaren de plek waar bewoners naartoe gaan met
een opleiding.
vraagstukken en waar zij geholpen worden door anderen uit hun wijk, waardoor er vertrouwen is
Wethouder Grauss: “Complementaire
gecreëerd. Daarnaast bieden sociale ondernemers
schuldhulpverlening vanuit de wijk is een welkome
mensen vaak hulp aan op meerdere leefgebieden.
aanvulling. Niet elke Rotterdammer zal de hulp bij de gemeente zoeken voor diens problematiek. Door juist in gezamenlijkheid de algehele problematiek aan te pakken zorgen we voor een sterker stad met minder armoede.”
21
3.Nadere toelichting schuldenstrategie SIFR en inzet middelen Gemeente Rotterdam 3.2
SCHULDENSTRATEGIE SIFR
2. Pilot in wijk Delfshaven (Oppepper Lokaal
Een van de focuspunten van SIFR is investeren in sociale
als uitvoerder) als potentiële blauwdruk
ondernemers op het thema Werk. Een sociale
voor opschaling: aantonen dat sociaal ondernemers
ondernemer onderscheidt zich doordat, naast zich te
een groot bereik hebben en succesvol die eerstelijns
focussen op werk, hij/zij openstaat om de deelnemer/
ondersteuning kunnen bieden, aanvullend aan de
medewerker breed te ondersteunen. Want het
gemeente.
aanbieden van werk alleen is vaak niet voldoende om
Zo tonen we aan dat meer Rotterdammers sneller
de persoon duurzaam aan het werk te krijgen. Hulp op
worden geholpen met schuldproblemen.
schulden, huisvesting, etc. zijn even hard nodig.
SIFR ondersteunt hierin door het realiseren van een
SIFR zet in op het bouwen van een ecosysteem waarbij
deel van de opstartkosten, de verbinding van de pilot
de doelgroep vanuit meerdere leefgebieden wordt
aan de Resultaatbetalingen (zie punt 3) en de
ondersteund en de doelgroep kan doorstromen
verbinding van de pilot aan SIFR’s investerings
(naar werk, opleiding, vrijwilligerswerk) waar relevant.
strategie op schulden (zie punt 1).
Het is echter niet aan iedere (sociale) ondernemer om dit zelf te regelen.
3. Resultaatbetalingen op schuldhulp (doelstelling
SIFR kan partijen verbinden waar nodig.
privaat-publiek gefund): Sociale ondernemers in de wijken worden uitbetaald op basis van resultaat en
Daarom heeft SIFR heeft een strategie op het thema
daarmee op impact: 1) Traject starten met de
Schulden ontwikkeld, bestaande uit drie pijlers:
‘niet-willers’ en ‘niet-kunners’ die anders geen
1. Investeren in sociale ondernemingen die:
schuldhulpverlening krijgen, 2) Succesvol bieden van
^
Additionele dienstverlening op schuldhulp bieden
of begeleiden naar passende hulpverlening,
(bijvoorbeeld een juniorenkredietbank) zodat
3) Schuldregeling geslaagd en uit de schulden of naar
meer mensen kunnen worden geholpen en meer
verwachting naar uit de schulden (waardoor op
producten mogelijk worden
termijn duurzaam uit de schulden).
(bijvoorbeeld overbruggingsmogelijkheden of bevriezingsmogelijkheden). ^
Additionele instrumenten (veelal ICT) leveren om de hulpverlening te versterken/versnellen voor partijen die de eerstelijnshulp bieden.
(Zie ook par. 3.3)
22
y
Begin schuldhulpverleningstraject
Beta li ngsve rp li chti ngen ontstaan
Schuldregeling
3.3 TOELICHTING INVESTERINGSSTRATEGIE OP
Het schuldtraject is op te knippen in de volgende fasen:
SCHULDEN
1.
Betalingsverplichtingen ontstaan
SIFR investeert in sociale ondernemingen die ofwel
2.
Incasso
1) additionele dienstverlening op schuldhulp bieden,
3.
Intake
ofwel 2) additionele instrumenten leveren om de
4.
Stabilisatie
hulpverlening te versterken/versnellen.
5.
Schuldregeling
6.
Nazorg
Voor de eerste categorie heeft SIFR nu 1 lead in de pijplijn voor een beoogd commitment van EUR 400k.
Per fase hebben wij de volgende dealflow op het oog:
Voor de tweede categorie heeft SIFR 1 deal (EUR 500k,
^
Buddy Payment, zie par. 3.4) en 4 concrete leads voor
Betalingsverplichtingen ontstaan: 1 lead voor 150k en 1 deal (Buddy Payment, 500K)
een gezamenlijke beoogde commitment van EUR 1,5
^
Incasso: 1 lead voor 500k
mln. Dit zorgt voor een totaal van EUR 2,4 mln.
^
Intake: 1 lead voor 550k
Daarnaast heeft SIFR EUR 77k geïnvesteerd in Oppepper
^
Stabilisatie: 1 lead voor 300k en 1 deal (Buddy
Lokaal (zie par. 3.2 onder punt 2) en EUR 46k in Social
Payment)
Finance NL voor de berekening van de hoogte van de
^
Schuldregeling: 1 lead voor 400k
Resultaatbetalingen op schulden (zie par. 3.2 onder
^
Nazorg: 1 deal (Buddy Payment)
punt 3). Dit resulteert in een totaal bedrag voor de schuldenstrategie van EUR 2,5 mln. SIFR wil het liefst
We zien veel start-ups in de schuldhulpverlening. SIFR
investeren in de gehele schuldhulpketen.
heeft niet het mandaat om in zo’n vroege fase te
Daarom kiezen wij voor een ketenaanpak, waarbij we
investeren, omdat het risico te hoog is. Daarom zijn wij
per fase in het schuldtraject kijken naar relevante leads,
een vroege fase financiervingspool gestart met diverse
waarbij sommige ondernemingen specifiek op 1 fase
landelijke vermogensfondsen. Wij laten potentieel
gericht zijn, en andere in meerdere fasen van toepassing
succesvolle start-ups pitchen in deze pool. Als een
kunnen zijn.
vermogensfonds deze vroege fase wil financieren, staan wij klaar voor een vervolginvestering. Zo helpen we de start-ups investeringsgereed te maken.
23
3.Nadere toelichting schuldenstrategie SIFR en inzet middelen Gemeente Rotterdam 3.4 INVESTERING IN BUDDY PAYMENT
In heel Nederland zijn er circa 2 miljoen huishoudens
(PERSBERICHT)
met een risico op toenemende schulden en 0,6 miljoen
Social Impact Fonds Rotterdam (SIFR) investeert
huishoudens hebben te maken met problematische
500.000 euro in de budgetbeheer applicatie van de
schulden. Als gevolg lopen de maatschappelijke kosten
Rotterdamse onderneming Buddy Payment B.V.
jaarlijks op tot wel 17 miljard euro.
Wij bouwen aan een portefeuille van elkaar
Buddy Payment kan voor een flinke besparing zorgen bij
versterkende sociale ondernemingen op het gebied van
de zorg verlenende instanties.
schuldhulp. Buddy Payment is hiervan onze eerste aandeleninvestering en daar zijn wij trots op!
De Gemeente Rotterdam is de grootste afnemer van licenties. In Rotterdam is de schuldenproblematiek
Buddy Payment - een Rotterdamse onderneming
namelijk zorgwekkend. De Gemeente Rotterdam werkt
opgericht in 2018 door Camiel Kuiper, Marco van Etten
samen met SIFR en wijkpartijen in een pilot in
en Ralph Oudshoorn - helpt mensen met beheren van
Delfshaven om meer huishoudens te bereiken en
hun bankzaken. De Buddy App is een efficiënte
duurzaam uit de schulden te helpen. Deze pilot heeft de
oplossing voor mensen met schulden, schuldhulp-
mogelijkheid tot structurele systeemverandering in
verleners én mensen die schulden willen voorkomen!
schuldhulpverlening - niet alleen in Rotterdam, maar
De Buddy App verschaft niet alleen inzicht in je
door heel Nederland! De Buddy App speelt hier een
persoonlijke financiële situatie op basis van algoritmes,
belangrijke rol in.
maar voert ook ontzorgende handelingen uit en geeft tips voor het verbeteren van de financiële situatie. Zo reserveert de app de vaste lasten die nog moeten worden afgeschreven, waardoor de gebruiker precies weet hoeveel budget er nog over is. Buddy Payment heeft een aanbesteding gewonnen, waardoor 89 gemeenten staan te springen om gebruik te maken van de licenties, zodat meer mensen met schulden geholpen kunnen worden.
De app helpt mensen na afronding van hun
dacht over voor de mensen die dat echt nodig hebben!
schuldhulptraject om uit de schulden te blijven en kan
SIFR’s investering in de Buddy App maakt onderdeel uit
een rol spelen in de vroeg signalering bij mensen die
van onze investeringsstrategie op schulden.
één of enkele betalingsachterstanden hebben. Voor hen
Tevens geven wij, middels de Buddy App, onze
die nog geen ‘problematische’ schulden hebben en dus
portfolio ondernemingen die zich inzetten voor
buiten het vizier van de gemeentelijke schuldhulp
inclusieve en duurzame werkgelegenheid een extra
vallen, kan de Buddy App enorme steun bieden. Door de
instrument in handen om werknemers te ondersteunen
brede inzet van ICT blijft ook meer persoonlijke aan
en te helpen bij schulden.
Maandoverzicht
‘1.740
Vaste lasten
1.740
Inkomen
2.340* * Budget '550
[iį] Buddy
J« gaat hard door Je budget heen! ^
inleg sparen
Hi Vince, Je hebt de/e maand al C39? uitgegeven. Let opl Ie kunt nog maar C158 besteden.
9
Bekijk inkomen
2.340
e
Bekijk vaste lasten
1-740
,
Social Impact Fonds Rotterdam