01 Terinzagelegging jaarrekening 2021 Twente Milieu NV en resultaatbestemming.pdf

1.738.649 0 -49.405

Stand per 31 december

1.326.372

1.689.244

In 2020 is in het kader van de nieuwe kostprijssystematiek een wijziging doorgevoerd in de verwerking van het onderhoud van de ondergrondse containers, waarbij wordt gestreefd naar een ideaal-complex: de jaarlijkse bijdrage van de gemeenten vanuit de DVO voor beheer en onderhoud is gelijk aan de jaarlijkse onderhoudskosten van de ondergrondse containers. Om goed te kunnen starten is het noodzakelijk om de ondergrondse containers op een voldoende start niveau te krijgen. Het benodigde bedrag van € 1.326.372 is in één voorziening opgenomen. De voorziening zal de komende twee jaar worden ingezet. Mochten er een deel van de voorziening niet gebruikt worden zal dit via het resultaat verwerkt worden in de jaarrekening en de eventuele resultaatbestemming (zoals een normale onderbouwde voorziening). Het restant van € 276.488 bestaat uit schulden van Twente Milieu aan gemeenten en een schuld van een aantal gemeenten aan Twente Milieu. De oorspronkelijke voorziening was op individueel gemeenteniveau en daarom wordt deze ook op gemeente niveau afgerekend. De uit te keren bedragen zijn als kortlopende schuld op de balans opgenomen en de schulden aan Twente Milieu zijn als vordering op de balans opgenomen. 2021

2020

€

€

Overige voorzieningen Stand per 1 januari Dotaties Onttrekkingen Vrijval

50.500 0 0 -50.500

0 50.500 0

Stand per 31 december

0

50.500

Langlopende schulden (8) Er zijn in totaal 3 leningen. Als zekerheden zijn verstrekt: • Een eerste hypothecaire inschrijving ten bedrage van € 10.000.000 op het pand aan de Marssteden 37 te Enschede, inclusief het perceel grond waarop dit kantoor is gebouwd; • Negative pledge on all assets van Twente Milieu NV; • Pandakte bedrijfsuitrusting; • Stam-pandakte boekvorderingen.

Jaardocument 2021

34/41

Duur Start Rentevast Rente

Lening ING 1 Lening ING 2 Lening ING 3 20 jaar 8 jaar 10 jaar 2016 2017 2020 10 jaar 8 jaar 10 jaar 2,25% 2,15% 1,50%

Oorspronkelijke lening Cumm. Aflossing Stand per 1/1/2021

5.000.000 2.250.000 2.750.000

4.000.000 1.500.000 2.500.000

3.500.000 0 3.500.000

Aflossing 2021 Stand per 31/12/2021

250.000 2.500.000

500.000 2.000.000

350.000 3.150.000

Aflossingverplichting 2022 Looptijd > 1 jaar < 5 jaar Looptijd > 5 jaar

250.000 1.000.000 1.250.000

500.000 1.500.000 0

350.000 1.400.000 1.400.000

Voorts heeft de vennootschap een kredietfaciliteit van de ING met een maximum bedrag van € 3.400.000. Met de kredietverschaffer zijn in het kader van de financiering bepaalde ratio’s overeengekomen. Per 31 december 2021 voldoet Twente Milieu N.V. hieraan.

Schulden aan participanten (9)

Gemeente Almelo Gemeente Borne Gemeente Enschede Gemeente Haaksbergen Gemeente Hengelo Gemeente Hof van Twente Gemeente Losser Gemeente Oldenzaal Gemeente Wierden Totale schulden per 31 december

Jaardocument 2021

2021

2020

€ 337.971 0 355.726 154.625 152.228 65.446 19.356 176.665 0

€ 54.686 17.968 381.506 227.355 0 5.260 19.500 0 0

1.262.017

706.275

35/41

Overige schulden (10) 2021

2020

Verplichting vakantiegeld en -dagen Overige te betalen personeelskosten Te betalen rente Te betalen energie- en huurkosten Vooruit ontvangen vergoeding huisvesting Enschede Project Tex-plus Overlopende passiva

€ 1.102.500 197.913 24.200 0 779.138 149.526 504.881

€ 1.482.014 286.813 20.000 0 884.480 224.295 257.973

Stand per 31 december

2.758.158

3.155.575

Alle overige schulden hebben een resterende looptijd korter dan een jaar.

6.3

Niet in de balans opgenomen Activa, Rechten en Verplichtingen

Uit hoofde van huurverplichtingen bestaat per ultimo december 2020 een jaarlijkse verplichting van circa € 1.164.000,= voor de locaties Enschede, Goor, Haaksbergen, Hengelo, Almelo en Borne. De verwachte en toekomstige huurbetalingen zijn als volgt te specificeren: Periode < 1 jaar Periode > 1 jaar < 5 jaar Periode > 5 jaar Totaal

€ 1.163.666 2.468.499 9.923.478 13.555.643

Uit hoofde van operationele lease verplichtingen bestaat per ultimo december 2020 de volgende verplichting: Periode < 1 jaar Periode > 1 jaar < 5 jaar Periode > 5 jaar Totaal

€ 85.728 223.163 211.850 520.741

Deze verplichtingen bestaan uit een vijftal leaseauto’s, printers en de zonnepanelen fase 1 en fase 2 in Enschede. De totale investeringsverplichting per 31-12-2021 bedraagt € 357.160, dit betreffen 3 (vracht)auto’s.

Jaardocument 2021

36/41

7

Toelichting op de Winst- en Verliesrekening

Netto-omzet (10) De netto-omzet is toegenomen van € 41,0 miljoen in 2020 naar € 44,0 miljoen in 2021. De verhouding mutatieomzet bedraagt daarmee 107%.

Gemeente Almelo Gemeente Borne Gemeente Enschede Gemeente Haaksbergen Gemeente Hengelo Gemeente Hof van Twente Gemeente Losser Gemeente Oldenzaal Gemeente Wierden Overige omzet

2021

2020

€ 6.344.407 4.239.297 15.925.912 3.369.296 5.945.004 2.669.256 863.206 2.555.873 663.555 1.402.965

€ 6.181.886 4.233.806 14.852.075 2.548.427 5.403.913 2.488.174 805.341 2.405.710 390.066 1.716.156

43.978.771

41.025.553

De totale omzet in 2021 bestaat uit € 26.986.437 (2020: € 26.376.023) voor omzet op afvaltaken en € 16.992.334 (2020: € 14.649.530) voor omzet uit beheer openbare ruimte en overige taken. De omzet wordt alleen in Nederland gerealiseerd. Bedrijfslasten Personeelskosten (11)

Lonen en salarissen Pensioenpremies Sociale lasten Overige personeelskosten

Uitzendkrachten

Jaardocument 2021

2021

2020

€ 13.385.882 1.851.236 1.876.656 1.214.714

€ 12.673.391 1.637.063 1.716.893 1.113.344

18.328.488

17.140.691

4.064.814

4.088.476

22.393.303

21.229.167

37/41

De bezoldiging van de commissarissen bedraagt in 2021 € 46.744 (2020: € 37.299). Op basis van artikel 383 lid 1 en artikel 383b BW 2 Titel 9 wordt de bezoldiging van de bestuurder niet vermeld. Bij de vennootschap waren gemiddeld 269 (FTE) personeelsleden in dienst in 2021. In 2020 betrof dit 273, waarbij er in 2021 een verandering in de rekenwijze heeft plaatsgevonden. In de nieuwe rekenwijze gaat uit van 1 FTE is 40 uur, dus een medewerker met een 38 of 36 uur contract uit het verleden is gecorrigeerd. In het onderstaand overzicht staat de gemiddelde formatie over het jaar onderverdeeld naar de verschillende categorieën. 2021

2020

FTE 43 4 31 27 164 269

FTE 41 4 33 28 167 273

Management & ondersteuning Staf werkplaatsen Personeel werkplaatsen Staf & ondersteuning uitvoering Personeel uitvoering TOTAAL IN DIENST

indirect indirect direct indirect direct

Flex personeel, uitvoering TOTAAL

direct

91 360

90 363

Verhouding direct / indirect

direct indirect

286 74 360

290 73 363

2021

2020

Gebouwen en terreinen Andere vaste bedrijfsmiddelen Resultaat desinvesteringen

€ 290.297 3.779.562 -159.743

€ 301.200 3.732.569 -77.318

Totaal overige bedrijfskosten

3.910.117

3.956.450

2021

2020

Materieelkosten Huisvestingskosten Relatiekosten Algemene kosten

€ 4.927.964 1.724.889 137.608 1.989.862

€ 3.917.596 1.681.439 157.411 1.776.201

Totaal overige bedrijfskosten

8.780.323

7.532.647

Afschrijvingen materiële vaste activa (12)

Overige bedrijfskosten (13)

Jaardocument 2021

38/41

De ten laste van het boekjaar (2021) "komende accountantshonoraria" zijn als volgt:

Controle van de jaarrekening Overige dienstverlening

2021

2020

€ 45.000 225

€ 42.500 0

45.225

42.500

Vennootschapsbelasting De VPB last bedraagt € 12.000, de effectieve belastingdruk blijft daarmee onder de 1%. Het toepasselijk tarief bedraagt 25%. De reden voor deze lagere belastingdruk is dat Twente Milieu voor het grootste deel van haar activiteiten gebruik maakt van de objectieve vrijstelling voor samenwerkingsverbanden.

Jaardocument 2021

39/41

8

Ondertekening jaarrekening

Enschede, 10 mei 2022

Bestuurder

De heer C. Vinke

Voorzitter Raad van Commissarissen

De heer A.E. Fuhri Snethlage

Vice voorzitter Raad van Com.

Mevrouw M.F. Bezema

Lid Raad van Commissarissen

de heer F.J. Föllings

Lid Raad van Commissarissen

Mevrouw R.P. van Heiningen

Lid Raad van Commissarissen

De heer R. van Wetering

Twente Milieu N.V. Statutaire adres Statutaire vestigingsplaats Kamer van Koophandelnummer

Marssteden 37 7547 TE Enschede 06083386

Jaardocument 2021

40/41

9

Overige gegevens

9.1 Statutaire bepaling inzake resultaatbestemming Artikel 22 Statuten Twente Milieu N.V.

9.2

Controleverklaring van de onafhankelijke accountant

De controleverklaring is opgenomen op de volgende pagina.

Jaardocument 2021

41/41

Voorstel

Aan Van

Aandeelhouders Bestuur en de Raad van Commissarissen

Datum Onderwerp

10 mei 2022 Voorstel Resultaatbestemming 2021

Inleiding Twente milieu NV is een overheids-NV die voor de gemeentelijke overheden overgedragen en opgedragen taken in de regio Twente uitvoert. In dit voorstel wordt ingegaan op de resultaatbestemming van het in de jaarrekening gepresenteerde resultaat 2021 van € 1.256.882,-. Dit resultaat is tot stand gekomen met de toepassing van de tarieven die Twente Milieu NV hanteert op basis van het “kostprijs plus systeem” die in 2019 met de aandeelhoudende gemeenten zijn vastgesteld. Uit de analyse van het jaarrekening resultaat blijkt de verbetering van de bedrijfsvoering heeft geleid tot een resultaat van ruim € 550.000,- (begroting) en dat € 706.882,- is gerealiseerd door de extra taken (zoals meer afval en de winterdienst) met minder meerkosten uit te voeren. Dit houdt in dat de € 706.882,-(het resultaat boven begroting) als incidenteel aangemerkt wordt.

Voorstel resultaatbestemming Alle omstandigheden en wettelijke voorschriften in ogenschouw nemend stelt het bestuur van Twente Milieu NV en de Raad van Commissarissen voor om het resultaat van € 1.256.882,- te splitsen in twee delen en hierover afzonderlijk (en in samenhang) te besluiten. Beslispunt 1 • Het deel van het resultaat 2021 gelijk aan de begroting 2021, groot € 550.000,-, toe te voegen aan de algemene reserve. De belangrijkste argumenten hiervoor om het eigen vermogen en de solvabiliteit op lange termijn op/boven het overeengekomen peil te houden. Door dit deel toe te voegen aan de algemene reserve stijgt de solvabiliteit naar ruim 39% en daarmee blijft de gezonde financiële positie gehandhaafd. Dit geheel in lijn met voorgaande jaren.

Voorstel Resultaatbestemming 2021

1/4

Beslispunt 2 •

Het deel van het resultaat 2021 boven de begroting, groot € 706.882,-, nog niet uit te keren en (tijdelijk) toe te voegen aan de algemene reserve.

In de aandeelhoudersvergadering van 30 november 2022 zal er een hernieuwd voorstel gedaan worden over een eventuele tussentijdse dividenduitkering van dit deel van het resultaat. Hierbij zal het geprognotiseerde resultaat van 2022 leidend zijn. Voorgesteld wordt om eind 2022 om € 706.822 minus het verschil tussen het begrote resultaat en het geprognotiseerde resultaat uit te keren. De argumenten om (nog) niet uit te keren zijn: • Door de stijging van de brandstof-, energie-, loon- en aanschafprijzen is het van belang dat er voldoende ruimte blijft om, indien het hoge prijsniveau geruime tijd zal aanhouden deze tegenvallers op te kunnen vangen. Bijvoorbeeld de orde van grootte van het negatieve effect van de extreem hoge brandstofkosten wordt op dit moment geraamd op € 600.000,- (40% meer) ten opzichte van de begroting. • Uit de analyse van het weerstandvermogen blijkt dat de huidige ratio 1,2 dus voldoende is. Het is van belang dat dit ratio minimaal rond dit niveau blijft, daarom is het verstandig om uit te keren als duidelijk is welke gevolgen de extra kosten voor 2022 hebben. De solvabiliteit is bij niet uitkeren 41%. Mocht het volledige bedrag uitgekeerd gaan worden dan is in het getoonde overzicht het uit te keren bedrag per gemeente berekend. In dit bedrag is geen rekening gehouden met eventuele dividend belasting.

Gemeente Gemeente Almelo Gemeente Borne Gemeente Enschede Gemeente Haaksbergen Gemeente Hengelo Gemeente Hof van Twente Gemeente Losser Gemeente Oldenzaal Gemeente Wierden

Aandelen 280 90 620 100 340 140 90 120 100 1880

% 14,9% € 4,8% € 33,0% € 5,3% € 18,1% € 7,4% € 4,8% € 6,4% € 5,3% € €

Bedrag 105.280 33.840 233.121 37.600 127.840 52.640 33.840 45.120 37.600 706.882

Op basis van de uitkeringstoets (liquiditeitsprognose) kan geconcludeerd worden dat Twente Milieu, mits het resultaat 2022 goed is, voldoende liquiditeit heeft om bovenstaande te kunnen uitkeren.

Voorstel Resultaatbestemming 2021

2/4

Het effect op de solvabiliteit ziet er als volgt uit:

Solvabiliteit eind 2020 voor bestemming Solvabiliteit eind 2020 na bestemming Solvabiliteit eind 2021 voor bestemming Solvabiliteit eind 2021 na bestemming

Eigen Vermogen Totaal VermogenPercentage € 12.231.691 € 32.114.358 38,1% € 11.318.699 € 31.201.366 36,3% € 12.575.582 € 30.658.843 41,0% € 11.868.700 € 29.951.960 39,6%

Hierbij moet worden opgemerkt dat de stijging van de solvabiliteit na bestemming voor een groot deel wordt veroorzaakt door een daling het totale vermogen.

Voorstel Resultaatbestemming 2021

3/4

Bijlage 1: Factoren waar rekening mee gehouden moet worden Uitkeringstoets De kapitaalbescherming van de schuldeisers van rechtspersonen is de afgelopen jaren in de wet aangescherpt. Voorheen bevatte de wet eisen over het wettelijk minimumkapitaal en daarmee verband houdende kapitaalbeschermingsvoorschriften. In de praktijk bood dit te weinig zekerheden voor schuldeisers. In de nieuwe wetgeving wordt het bestuur van de vennootschap verplicht om bij elke vorm van uitkering van vermogen aan aandeelhouders na te gaan of deze, gelet op de belangen van de vennootschap en schuldeisers, verantwoord is. Hieraan zijn (aansprakelijkheids)sancties gekoppeld voor bestuurders en aandeelhouders. De geoorloofdheid van een uitkering wordt in de praktijk beoordeeld aan de hand van een balanstest en een uitkeringstoets. Aan de hand van een balanstest wordt bepaald of een uitkering van vermogen mogelijk is en wat de grootte van het vermogen is waarover beschikt mag worden. Het eigen vermogen moet groter zijn dan de reserves die krachtens de wet of interne regelgeving moeten worden aangehouden. Dit biedt voor de aandeelhouder van Twente Milieu nog steeds mogelijkheden om dividend uit te keren. Echter, aan de hand van de uitkeringstoets stelt het bestuur vervolgens vast of de vennootschap na uitkering van het vermogen zal kunnen voortgaan met het voldoen aan de opeisbare schulden.

Als het bestuur van mening is dat dit niet het geval is, dan dient zij op straffe van hoofdelijke aansprakelijkheid de goedkeuring aan het uitkeringsbesluit te onthouden. Voor de uitkeringstoets zal de liquiditeitsprognose voor de onderneming veelal leidend zijn. De uitkeringstest is voor Twente Milieu relevant met betrekking tot de ruimte die nodig is om investering te doen. In de factoren hieronder wordt daar verder op ingegaan. Kapitaalsintensief door hoge investeringen Twente Milieu is een kapitaalsintensief bedrijf, dat wil zeggen dat zij ten behoeve van haar dienstverlening grote investeringen dient te verrichten om haar dienstverlening zo goed en efficiënt mogelijk te kunnen uitvoeren. De investeringen voor 2021 bedragen ca. € 4,5 miljoen, inclusief de overlopende investeringen uit 2020 (en in 2020 was het geïnvesteerd kapitaal ca. 4,8 miljoen). Om de investeringen te financieren is er voldoende kapitaal nodig. Cashflow en liquiditeit Op basis van de begroting en de meerjarenraming wordt door middel van het kostprijsplus model gestreefd naar een resultaat van 2% van de omzet. Voor mogelijke tegenvallers en/of onvoorziene omstandigheden wordt een post onvoorzien toegestaan. Het jaarlijkse resultaat vormt samen met de afschrijvingen de cashflow.

Deze cashflow is van belang om liquide middelen (kasstroom) te vergaren zodat het doen van grote uitgaven uit eigen middelen zoveel als mogelijk haalbaar is. Deze cashflow en aanwezige bankkrediet maakt het mogelijk om de investeringen te betalen. Uiteraard is de realiteit: Hoe hoger de eigen cashflow des te lager het bankkrediet kan zijn. Minder bankkrediet betekent lagere rentelasten en daarmee lagere vaste exploitatiekosten.

Voorstel Resultaatbestemming 2021

4/4