Accountantsverslag jaarrekening 2021 IW4 Beheer N.V.

IW4 Beheer N.V. T.a.v. Bestuur en raad van commissarissen Postbus 305 3900 AH VEENENDAAL Verstuurd per mail Veenendaal, xx maart 2022 Ons kenmerk : 60700110/005354 Behandeld door : Roel Vrijhoef Betreft

: Accountantsverslag jaarrekeningcontrole 2021

Geacht bestuur, Geachte raad van commissarissen en directie, Onlangs hebben wij onze werkzaamheden afgerond met betrekking tot de controle van de jaarrekening 2021 van IW4 Beheer N.V. (hierna: IW4). Naar aanleiding van onze controlewerkzaamheden brengen wij een aantal punten onder uw aandacht. Deze bevindingen hebben wij op 23 maart 2021 besproken met de bestuurder, controller en het auditcomité van de raad van commissarissen.

1. 1.1.

Accountantscontrole Opdracht In overeenstemming met de door u aan ons verstrekte opdracht hebben wij de jaarrekening 2021 van IW4 gecontroleerd. De controle heeft tot doel het uitbrengen van een controleverklaring waarin we een onafhankelijk oordeel over de jaarrekening opnemen. De jaarrekening is opgesteld onder verantwoordelijkheid van de directie. Het is onze verantwoordelijkheid een controleverklaring inzake de jaarrekening te verstrekken.

1.2.

Controleaanpak Door middel van de accountantscontrole trachten wij een redelijke mate van zekerheid te verkrijgen dat de jaarrekening geen afwijking van materieel belang bevat die het gevolg is van fraude of van fouten om zodoende te kunnen verklaren dat de jaarrekening een getrouw beeld geeft van de grootte en samenstelling van het vermogen per balansdatum en van het resultaat over het boekjaar en in overeenstemming is met Titel 9 Boek 2 BW.

Afwijkingen zijn van materieel belang indien redelijkerwijs zou kunnen worden verwacht dat zij een invloed hebben op de economische beslissingen die gebruikers op basis van de jaarrekening nemen. Onze controleaanpak is primair gericht op het onderkennen van de risico’s die materiële afwijkingen zouden kunnen voortbrengen en vervolgens op het constateren dat de risico’s niet hebben geleid tot deze afwijkingen. Wij voeren onze controle primair systeemgericht uit. Bij een systeemgerichte controle vormen wij ons een oordeel omtrent de opzet, bestaan en werking van de administratieve organisatie en interne beheersing (AO/IB) met als doel dat we kunnen concluderen dat we bij onze controle kunnen steunen op de interne processen. Indien wij niet kunnen steunen op de interne processen doen wij aanvullende gegevensgerichte werkzaamheden. Wij benadrukken dat de door ons uitgevoerde werkzaamheden niet als doel hebben een oordeel te vormen over het gehele stelsel van AO/IB, maar slechts over de elementen die voor ons van belang zijn om een oordeel te vormen over de getrouwheid van de jaarrekening. Onze beoordeling van de interne beheersingsmaatregelen behoeft derhalve niet alle materiële leemtes aan het licht te hebben gebracht. Dit verslag is als volgt ingedeeld: 1. Jaarrekeninganalyse 2. Interne beheersing 3. Bevindingen jaarrekeningcontrole 4.

Overige Wij vertrouwen erop u hiermee voldoende geïnformeerd te hebben. Indien gewenst zijn wij graag bereid tot het verstrekken van een nadere toelichting.

Met vriendelijke groet, Confirm Accountants

w.g. T. Schoeman MSc RA

2/7

1 1.1

JAARREKENINGANALYSE Normalisatie van het resultaat

Het resultaat van het boekjaar 2021 betrof een negatief resultaat van € 1.197k. Onderdeel van dit resultaat betreft de afwaardering van het onroerend goed ad €1.125k. Het resultaat exclusief afwaardering bedraagt € 72k negatief. Ten opzichte van het gebudgetteerde negatieve resultaat van € 522k is het genormaliseerde resultaat € 450k minder negatief uitgevallen. 1.2

Belangrijkste ontwikkelingen in het resultaat

De baten zijn in het boekjaar 2021 minder geraakt door corona dan van te voren verwacht. De opbrengsten zijn daardoor hoger uitgevallen dan gebudgetteerd en vorig jaar. Door de toename van de activiteiten zijn ook de lasten hoger uitgevallen dan gebudgetteerd. Daarnaast zijn er additionele kosten gemaakt inzake huisvesting doordat er extra ruimte nodig was in verband met het slopen van het oude pand. Bovenstaande in combinatie met de posten benoemd in paragraaf 1.1 verklaren het negatieve resultaat. De corona compensatie in combinatie met de meer dan verwachte activiteiten hadden als gevolg dat het resultaat rondom nihil uit zou komen. De afwaardering van de gebouwen resulteert dan ook in het negatieve resultaat. 1.3

Belangrijkste ontwikkelingen in de balans

De balans heeft een qua activa een afname als gevolg van de afwaardering van de materiele vaste activa. Deze afname wordt enigszins gedempt door de toename van de vorderingen en overlopende activa. Dit is voornamelijk het gevolg van de toename in de rekening courant met de Gemeenschappelijke Regeling Instituut voor Werkvoorziening Zuid Oost Utrecht (GR). De passiva zijde heeft een afname als gevolg van het negatieve resultaat waardoor het eigen vermogen afneemt de toename van de kortlopende schulden is als gevolg van een stijging van crediteuren (€ +110k), verlofuren (€ +30k) en belastingen (€ +48k). Dit is voornamelijk door de timing van toename activiteiten in het laatste kwartaal en doordat er minder verlof uren zijn opgenomen in de corona periode. 1.4

Vermogensanalyse

Het eigen vermogen bedraagt € 4.825k. De solvabiliteit bedraagt circa 80%. Het werkkapitaal is € 1.928k positief. Er zijn geen verdere bijzonderheden ten aanzien van het eigen vermogen te vermelden.

3/7

2

INTERNE BEHEERSING

Bij de planning en uitvoering van de controle van de jaarrekeningen 2021 hebben wij de opzet, het bestaan en de werking van de interne beheersingsmaatregelen onderzocht voor zover wij dit in het kader van de jaarrekening relevant achten. Tevens hebben wij aandacht gehad voor de opvolging van aandachtspunten uit de voorgaande controles. Onze bevindingen, daarmee samenhangende risico’s en aanbevelingen hebben wij middels een separate rapportage gedeeld.

4/7

3

BEVINDINGEN JAARREKENINGCONTROLE

De basis voor onze controlewerkzaamheden vormt het uitvoeren van een gedegen risicoanalyse gericht op mogelijke fouten in de jaarrekening die worden veroorzaakt door fraude en/of fouten. Deze risico’s worden voornamelijk ingeschat op basis van: •

verplichtingen uit hoofde van de voor ons relevante controlestandaarden met betrekking tot fraude (Standaard 240, de paragrafen 26 en 31);

•

complexiteit van een jaarrekeningpost;

•

schattingselementen;

•

transacties met verbonden partijen;

•

geconstateerde tekortkomingen in de interne beheersing.

Ten aanzien van de jaarrekeningen van IW4 zijn de volgende kernpunten relevant: -

De opbrengstenverantwoording met betrekking tot de verschillende categorieën inzake de opbrengstenverantwoording.

-

Het doorbreken van functiescheidingen door het management;

-

Een juiste verwerking omtrent de sloop van het huidige pand en de geplande nieuwbouw;

-

Waardering van de financiële vaste activa

In de volgende paragrafen treft u de belangrijkste bevindingen aan. 3.1

Opbrengstverantwoording

IW4 kent een grote verscheidenheid aan activiteiten en daarmee samenhangende opbrengstenstromen. Deze zijn zowel gezamenlijk als afzonder materieel van aard. Iedere stroom heeft haar eigen kenmerken en risico’s. Dit stelt hoge eisen aan het niveau van interne beheersing. De in vorige jaren aangedragen verbeterpunten zijn grotendeels opgevolgd. Aan de hand van data-analyses met de urenverantwoording van personeel als belangrijk aanknopingspunt hebben wij voldoende zekerheid omtrent de juiste en volledige opbrengstenverantwoording kunnen verkrijgen. Uit onze werkzaamheden is gebleken dat in verband met de nieuwbouw door IW4 een doorberekende aanslag met betrekking tot de omgevingsvergunning ad € 129k als omzet was verantwoord. Deze doorbelasting dient echter in minder te worden gebracht op de verantwoorde kosten. Dit is door het management gecorrigeerd.

5/7

3.2

Doorbreken van functiescheidingen door management

Uit hoofde van onze controlestandaarden zijn wij verplicht om te onderzoek of en op welke wijze er eventueel een doorbreking van controle-technische functiescheiding zich heeft voorgedaan met betrekking tot de directie. Door middel van een analyse van de rechtenstructuur in de automatiseringsomgeving, het uitvoeren van diverse detailcontroles op verantwoorde kosten en een detailcontrole op betalingen hebben wij dit risico in voldoende mate kunnen reduceren. 3.3

Verwerking sloop en nieuwbouw

In 2021 is gestart met de sloop van het bestaande bouw en het bouwrijp maken van het terrein. Dit heeft in 2021 geleid tot een afwaardering van het onroerend goed. Aangezien een deel van het pand nog in gebruik is, heeft het management een schatting moeten maken wat de af te waarderen boekwaarde van het pand was. Deze schatting is gedaan aan de hand van het aantal vierkante meters. Dit is naar onze mening een adequate systematiek van schatten. Daarnaast hebben wij onderzoek gedaan naar de juiste verwerking van de afwaardering, en het al dan niet ten laste brengen van de daarmee samenhangen kosten aan het resultaat. Wij hebben vastgesteld dat de verwerking in overeenstemming is met de richtlijnen voor jaarverslaggeving. Een bijzonder punt in deze casus betreft de schommelingen die er in het resultaat zullen optreden in de boekjaren 2021 tot en met 2023. Aangezien in de raamovereenkomst die in 2021 reeds een voorwaardelijke verkoopverplichting aan de Gemeente Veenendaal is opgenomen is het verplicht om een schriftelijke toelichting hierover op te nemen. Deze passage is ook van belang voor de gebruiker om vast te kunnen stellen wat het effect over de looptijd van dit project is. Deze is naderhand ook toegevoegd in de definitieve versie van de jaarrekening.

3.4 Financiële vaste activa Inzake de financiële vaste activa hebben wij geconstateerd dat het kortlopend deel niet verantwoord is onder de kortlopende vorderingen. Daarnaast dient er per activa een mutatie overzicht opgenomen te worden in de toelichting. Daarnaast is onder de financiële vaste activa de deelneming Zon op Bedrijfsdaken Veenendaal 1 B.V. opgenomen tegen een waarde van nihil. Dit is conform voorgaande jaren en slaat terug op de onzekerheid die bij deze deelneming bestaat over de juiste verwerking van aanloopkosten. Wij hebben begrepen dat een derde onafhankelijke accountant in de loop van 2022 een assurance-opdracht zal uitvoeren omtrent dit vraagstuk. In dat kader wijzen wij u erop dat het vooraf van groot belang is om overeenstemming te krijgen over de opdrachtformulering. 3.5 Rekening courant Gemeenschappelijke regeling Op basis van een controleberekening hebben wij geconstateerd dat de rente over de rekeningcourant verhouding voor € 7,1k te laag was verantwoord. Dit is door het management gecorrigeerd. Daarnaast is het van belang om met het bestuur van de GR in overleg te treden omtrent toekomstige afbouw van deze rekening courant vordering.

6/7

4 4.1

OVERIGE Automatisering

Uit hoofde van artikel 393 van het Burgerlijk Wetboek, Boek Twee, Titel 9, is de controlerend accountant van de onderneming verplicht aan de directie de bevindingen met betrekking tot de betrouwbaarheid en continuïteit van de geautomatiseerde gegevensverwerking te melden. Wij merken op dat het hier slechts bevindingen betreft, die voortvloeien uit een onderzoek van de administratieve organisatie voor zover dat noodzakelijk is in het kader van de jaarrekeningcontrole. Wij hebben geen specifiek onderzoek naar het geautomatiseerde systeem verricht. Behoudens onze opmerkingen eerder in dit verslag hebben wij geen constateringen gedaan, welke in dit kader door ons gemeld moeten worden. 4.2

Strekking van de verklaring

Wij zijn voornemens om na aanpassing van de jaarrekening een goedkeurende controleverklaring te verstrekken bij de jaarrekening van IW4 Beheer N.V. over het boekjaar 2021. 4.3

Vennootschapsbelasting

In voorgaande jaren was IW4 niet belastingplichtig voor de vennootschapsbelasting. Jaarlijks moet op basis van de definitieve cijfers worden vastgesteld of dit nog steeds van toepassing is. Aangezien de fiscale feiten en omstandigheden t.o.v. vorige jaren niet significant gewijzigd zijn is het redelijk om te veronderstellen dat ook voor 2021 IW4 niet belastingplichtig is voor de vennootschapsbelasting. 4.4

Wet Normering Topinkomens (WNT)

Conform voorgaande jaren hebben wij geconstateerd dat IW4 niet valt onder de WNT. Indien IW4, zonder tussenkomst van de GR, de subsidiebijdrage van de WSW zou ontvangen dan moet IW4 wel voldoen aan de WNT. De kans bestaat dat IW4 in de toekomst wel moet voldoen aan de WNT. 5. Tenslotte Wij hebben ons in dit schrijven beperkt tot de relevante bevindingen voortkomende uit de controle van de jaarrekening 2020. W ij danken u en uw medewerkers voor de plezierige en constructieve samenwerking die wij hebben ervaren gedurende de controle bij uw organisatie. Wij vertrouwen erop u hiermee voldoende te hebben geïnformeerd en zijn uiteraard bereid een en ander nader toe te lichten dan wel eventuele vragen te beantwoorden. Hoogachtend,

Confirm Accountants T. Schoeman MSc RA

7/7